अपना इमरजेंसी फंड रखने की सबसे अच्छी जगहें
पहुंच के लिहाज़ से सेविंग्स अकाउंट, स्वीप-इन FD, और लिक्विड फंड की तुलना।
एक बार इमरजेंसी फंड का सही साइज़ तय हो जाए, तो अगला सवाल यह है कि इसे असल में कहां रखा जाए। सबसे ज़्यादा उपलब्ध रिटर्न के पीछे भागने का मन कर सकता है, लेकिन जिस पैसे का पूरा काम ही यह है कि कुछ गलत होने पर वह तुरंत मौजूद रहे, उसके लिए रिटर्न को सबसे पहले ऑप्टिमाइज़ करने की चीज़ बनाना गलत है।
ट्रेड-ऑफ़: एक्सेस की रफ़्तार बनाम रिटर्न
सेविंग्स अकाउंट बेसलाइन है: पैसा तुरंत, कभी भी उपलब्ध रहता है, कोई प्रोसेस शुरू करने की ज़रूरत नहीं, लेकिन यह आमतौर पर तीनों में सबसे कम भुगतान करता है। स्वीप-इन फ़िक्स्ड डिपॉज़िट किसी सेविंग्स अकाउंट से जुड़ा होता है और जब निकासी सेविंग्स बैलेंस से ज़्यादा हो तो अपने आप उतनी ही FD तोड़ता है जितनी ज़रूरत हो, इसलिए एक्सेस उसी दिन बना रहता है जबकि ज़्यादातर पैसा किसी नियमित FD के करीब की दर कमाता है। लिक्विड म्यूचुअल फंड आमतौर पर एक कारोबारी दिन के भीतर रिडेम्पशन सेटल कर देता है (बाकी दोनों के मुक़ाबले थोड़ी देरी, लेकिन असली इमरजेंसी के लिए फिर भी पर्याप्त तेज़), और आमतौर पर सादे सेविंग्स अकाउंट से ज़्यादा भुगतान करता है।
इनमें से किसी को भी इक्विटी या लंबे लॉक-इन वाले इंस्ट्रूमेंट्स समझने की भूल न करें। जैसा इमरजेंसी फंड कैलकुलेटर की अपनी गाइडेंस कहती है, कोई फंड जो ठीक संकट के समय वैल्यू में गिरा हो या लॉक्ड-इन हो, अपने इकलौते काम में फेल हो जाता है: एक्सेस अतिरिक्त रिटर्न से ज़्यादा मायने रखता है।
एक जैसा फंड हर एक में असल में कितना कमाता है
रिटर्न का फ़र्क असली है, बस उससे छोटा जितना यह दिखता है, जब आप इसे असल में दांव पर लगी चीज़ के मुक़ाबले तौलते हैं। मान लीजिए ₹2,40,000 का पूरी तरह भरा हुआ इमरजेंसी फंड है, जिसे एक साल के लिए रखा गया है:
सेविंग्स-अकाउंट-जैसी 3% पर (इस साइट के अपने कैलकुलेटर जिसे एक व्यावहारिक इमरजेंसी-फंड रिटर्न मानते हैं, उसका निचला सिरा), ₹2,40,000 एक साल में ₹7,200 कमाता है। लिक्विड-फंड-जैसी 5% पर, वही राशि ₹12,000 कमाती है। स्वीप-इन-FD-जैसी 7% पर (इस साइट की अपनी फ़िक्स्ड डिपॉज़िट डिफ़ॉल्ट दर), यह ₹16,800 कमाती है। सबसे कम और सबसे ज़्यादा विकल्प के बीच पूरे साल का फ़र्क ₹9,600 है: एक असली रकम, लेकिन इस पैसे के असली मक़सद के मुक़ाबले छोटी, जो है ज़रूरत पड़ते ही पूरी तरह एक्सेस में होना।
मासिक खर्चों के आधार पर अपने सेफ्टी नेट के लिए सही राशि पता करें।
एक से ज़्यादा विकल्पों में बांटना
एक आम व्यावहारिक तरीक़ा है सिर्फ़ एक विकल्प चुनने के बजाय फंड को अलग-अलग टियर में बांटना। एक छोटा, तुरंत-एक्सेस वाला टियर (एक-दो महीने के खर्च के बराबर) असली तुरंत ज़रूरतों के लिए सादे सेविंग्स अकाउंट में रखा जाता है। बाकी बड़ा हिस्सा स्वीप-इन FD या लिक्विड फंड में जाता है, जो एक दिन के भीतर एक्सेस बने रहते हुए बेहतर दर कमाता है। यह ज़्यादातर रिटर्न का फ़र्क पकड़ लेता है, बिना उस रफ़्तार को छोड़े जिसके लिए यह फंड शुरू में बनाया गया था।
बंटवारा जो भी हो, हर टियर पर एक ही नियम लागू होता है: अगर पैसे तक पहुंचने में एक-दो दिन से ज़्यादा लगे, या ज़रूरत पड़ते ही उसकी वैल्यू गिर सकती हो, तो वह इमरजेंसी फंड में रखने लायक नहीं है। इसके बजाय वह किसी अलग, लंबी अवधि के निवेश में होना चाहिए।
सभी आंकड़े सांकेतिक और केवल शैक्षणिक उद्देश्यों के लिए हैं, यह वित्तीय सलाह नहीं है।
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